21 кастрычніка 1965 года ў складзе «Ижмаша» быў створаны аўтазавод па вытворчасці легкавых аўтамабіляў. У 1966 года ў Іжэўску пачаўся серыйны выпуск аўтамабіляў «Масквіч-408», а ў 1977 годзе тут быў сабраны мільенны аўтамабіль. Да гэтага часу Іжэўскі завод ужо выпускаў: «Масквіч-412» (з 1969 года) Іж-2125 - «Іж-Комбі» (з 1971 года) фургонаў Іж-2715. У верасні 1990 г. быў звараны кузаў першага аўтамабіля Іж-2126 «Ода». Пасля на гэтай платформе сталі выпускаць фургонаў Іж-2717, пікапы Іж-27171, грузапасажырскія мадыфікацыі Іж-212615 і ўніверсалы Іж-21261 Fabula. За вытворчасць аўтамабіляў «ІЖ» Іжэўскі аўтазавод нават атрымаў Гран-пры часопіса «За рулем». З 2000 г. пачынаецца супрацоўніцтва «Іжавто» з Аўтавазам. Ужо ў 2001 годзе з канвеера прадпрыемства пачынаюць схадзіць «шасцеркі» - аўтамабілі Lada 2106, а ў 2002 годзе да «шасцерцы» далучыўся універсал Lada 2104. У 2005 годзе Іжэўскі аўтазавод гнутка адрэагаваў на змяненне кан'юнктуры рынку, прыступіўшы да рэалізацыі праекта ліцэнзійнай зборкі аўтамабіляў Kia. У верасні 2010 года пры непасрэдным удзеле старшыні ўрада РФ Уладзіміра Пуціна на магутнасцях завода быў адноўлены выпуск аўтамабіляў Lada 2104 і Іж-27175 . У красавіку 2011 года «Іжавто» пачаў вытворчасць поўнага цыкла аўтамабіляў Lada 2107 (у кастрычніку агульны аб'ем выпушчаных у Іжэўску «сямерак» перавысіў 25 тыс. шт. ). Зусім хутка (з сярэдзіны 2012 года) з канвеера аўтазавода ў Удмуртыі пачне схадзіць новы бюджэтнік Аўтаваза Lada Granta.